Россия увеличила экспорт сжиженного природного газа несмотря на санкции

Больше нас в 2024 году СПГ экспортировали США - 85,4 млн тонн (рост на 0,9 млн тонн), Австралия - 79,2 млн тонн (снижение на 0,4 млн тонн) и Катар - 78,2 млн тонн (поставки остались на уровне 2023 года). Глобальный рынок СПГ в 2024 году вырос с 401 до 406 млн тонн, из которых более трети пришлось на поставки из России.

Примечательно, что новых крупнотоннажных и среднетоннажных мощностей по производству СПГ в нашей стране в прошлом году не запускалось. Проект "НОВАТЭКа" завод "Арктик СПГ-2", где построена первая линия сжижения газа на 6,6 млн тонн в год, с осени 2023 года находится под санкциями и официально отгрузки так и не начал. Возникает вопрос, откуда взялся рост экспорта?

В отчете GIIGNL говорится, что с "Арктик СПГ-2" в прошлом году было продано 0,26 млн тонн СПГ, а основной прирост поставок (1,6 млн тонн) пришелся на другой проект "НОВАТЭКа" - завод "Ямал СПГ". Официальная мощность проекта - 17,4 млн тонн, но максимальная производительность может быть больше, по разным оценкам, от 18 до 20 млн тонн в год. 

По данным GIIGNL, с проектов СПГ в европейской части России было отгружено 23,5 млн тонн. Еще 10 млн тонн пришлось на дальневосточный проект "Газпрома" завод "Сахалин-2". В европейской части страны помимо "Ямал СПГ" и "Арктик-СПГ-2" есть два завода по сжижению газа на Балтике: "СПГ Портовая" ("Газпром") мощностью на 1,5 млн тонн в год и "Криогаз-Высоцк" ("НОВАТЭК") на 0,8 млн тонн.

По словам руководителя проектов "Имплемента" Ивана Тимонина, основной вклад в рост экспорта СПГ по итогам 2024 года с российских заводов, расположенных в европейской части и Арктической зоне, внес порт Сабетта, через который идут поставки с "Ямал СПГ". Отгрузки оттуда увеличились на 1,2 млн тонн, достигнув 19,8 млн тонн. При этом мощностей "Ямала СПГ", с учетом его фактической производительности, вполне достаточно для обеспечения таких объемов. Например, в 2022 году отгрузки через Сабетту составили 20,8 млн тонн, что иллюстрирует наличие значительного эксплуатационного запаса. Поэтому говорить о выходе на рынок продукции с "Арктик СПГ-2" пока преждевременно.

Иное мнение у замглавы Фонда национальной энергетической безопасности Алексея Гривача. Он считает, что, по-видимому, основной прирост обеспечили поставки с "Арктик СПГ-2", поскольку заводы на Балтике и "Ямал СПГ" вышли на проектный максимум производства до 2024 года.

Правда, не совсем понятно, каким образом получается осуществлять отгрузки с "Арктик СПГ-2". Популярная в иностранных СМИ версия, что для этого используются танкеры-газовозы "Ямал СПГ", не выдерживает никакой критики. Это был бы слишком большой риск для проекта "Ямал СПГ", акционерами которого являются иностранные компании. Причем риск для них ничем не оправданный, после введения санкций США иностранные акционеры заморозили свое участие в "Арктик СПГ-2".

В этом году объемы экспорта нашего СПГ во многом будут зависеть от геополитических событий. Но есть и экономические факторы. По мнению Гривача, без массового ввода в строй новых газовозов арктического класса увеличить экспорт будет сложно, а пока прогресс в этой сфере идет медленнее, чем хотелось бы.

С другой стороны, если уже в 2024 году часть поставок (даже по данным GIIGNL) ушла с "Арктик СПГ-2", то в 2025 году их объем может и возрасти.

С точки зрения аналитика ФГ "Финам" Сергея Кауфмана, можно допустить, что в этом году "Арктик СПГ-2" поставит 1-2 млн тонн СПГ на экспорт, поскольку технологически все готово, а в летний сезон благоприятной ледовой обстановки возможны поставки и без дефицитных танкеров высокого ледового класса. Основным фактором неопределенности является спрос на подсанкционный СПГ, так как даже дружественные страны не всегда готовы его покупать.

Еще один нюанс, который обращает на себя внимание в отчете GIIGNL, - это снижение объемов спотовых сделок (по быстрым контрактам на бирже и торговых площадках) на МПГ рынке. В 2023 году их было заключено на 156,2 млн тонн, а в 2024 году - на 146 млн тонн. Если вспомнить 2019-2020 год, то тогда считалось, что вся торговля газом вскоре станет идти не по долгосрочным контрактам, а через биржу.

По словам Тимонина, ранее действительно наблюдалась тенденция к усилению роли спотовых поставок. Однако события последних лет - санкции, ограниченное предложение и ценовые шоки - существенно изменили стратегию закупок у импортеров. Долгосрочные контракты хотя и менее гибкие, но обеспечивают стабильность поставок и цен, что в условиях высокой неопределенности стало приоритетом.

Гривач уточняет, что ни один большой проект не может быть запущен без заключения долгосрочных контрактов хотя бы на 70-80% от объемов своего производства. Ему просто не дадут финансирования. Другое дело, что сейчас большинство долгосрочных контрактов с непосредственными производителями заключаются не конечными потребителями, а глобальными трейдерами на условиях ФОБ (погрузка в порту происхождения со свободной точкой назначения). И следовательно, груз может быть перепродан в любой момент.

Кроме того, есть и статистические казусы, что именно считается краткосрочным контрактом. Классический спот - это продажа конкретного груза покупателю. Все остальное - в той или иной степени среднесрочные соглашения, которые заключаются агрегаторами на базе своих портфелей, обеспеченных в основном долгосрочными контрактами с производителями СПГ.

Автор: Сергей Тихонов

Источник: Российская газета, 29.05.2025